Финансового анализа отдельных групп показателей не создает целостной картины финансового состояния страховщика.  Анализ эффективности инвестиционной деятельности производится при помощи использования показателей доходности

Инвестиционная доходность и прибыль страховщика 73 3.3.  Файлы для покупки. Эффективность инвестиционной деятельности. 173.5 Кб.  Ответ на вопрос "Методы оптимизации показателей". Билеты.

Законодательно установлены определенные позиции, которые могут рассматриваться как свободные, не связанные обязательствами собственные средства. К ним относят:
выявленные скрытые резервы;
собственный капитал за минусом нематериальных активов (по балансу);
в обществах взаимного страхования - возможные доплаты;
• в страховании жизни - ожидаемые прибыли.
Другие показатели (6.3 - 6.10) влияния на финансовую устойчивость страховой компании, их расчет и оценка значений приведены в таблице 9.6.
6.11. Другие:
показатели динамики и структуры средств страховой компании, источников средств, собственных средств, расходов на ведение дела, финансовых результатов;
показатели анализа дебиторской и кредиторской задолженности;
показатели анализа убыточности страховой суммы.
объемные показатели деятельности страховщика:
число заключенных договоров: применяется для характеристики страхового портфеля и степени охвата страхового поля, спроса на страховую услугу, места компании на страховом рынке;
страховая сумма застрахованных объектов (совокупная величина, средняя страховая сумма) характеризует объем принимаемой страховщиком ответственности;
выплаты страхового возмещения характеризуют объем исполненной ответственности, действительный уровень платеже-способности страховой компании, они зависят от фактической убыточности отчетного года, применяются также в качестве средней величины. Анализируются отклонения фактических выплат от плановых, причины этого (являются ли они систематическими или это случайное явление), возможен анализ в разрезе структурных единиц;
объем поступивших страховых платежей (премий) выражает размер текущих финансовых средств, которыми располагает страховая компания. Он используется для сравнения с общим объемом поступлений, за соответствующий период в прошлом, с аналогичными страховыми компаниями, рассматривается в динамике, в целом и по отдельным видам, в среднем на один договор, по отдельным подразделениям. Дополнительно анализируются темпы роста премии в зависимости от увеличения страховщика в сопоставлении с ростом выплат, выявляются причины, факторы;
объемы доходов и расходов рассматриваются в динамике, изучаются состав, структура, факторы увеличения (снижения), например факторы роста расходов на ведение дела, зависимость от изменения чис-ленности работающих, роста (уменьшения) средней заработной платы;
объем страховых резервов применяется для оценки платежеспособности страховщика, рассматриваются их динамика, состав, структура ответственности.

Оценка эффективности инвестиционной деятельности страховой компании ОАО "Надежность".  1.1 Страховые резервы как фактор развития инвестиционной деятельности страховщика.

Объемные показатели деятельности страховой компании анализируются в динамике, с расчетом темпов роста (прироста), в сравнении.
Некоторые показатели влияния на финансовую устойчивость страховой компании
Таблица 9.6
Наименование показателя Расчет показателя Оценка значения показателя291
1 2 3
6.3. Показатели ликвидности страховой компании (СК). Показатели ликвидности отражают достаточность по суммам и возможность по времени для покрытия средствами, находящимися в распоряжении СК, имеющихся обязательств. Показатели ликвидности рассчитываются в целом, а также с учетом доли перестраховщиков (т.е. за вычетом доли перестраховщиков). По-казатели ликвидности в целом следует рассматривать в связи с необходимостью первоочередного выполнения прямым стра-ховщиком возникших страховых обязательств по возмещению ущерба, в связи с чем СК должна обладать запасом ликвидности. Показатели ликвидности могут анализироваться поквартально с целью выявления тенденций изменения ликвидности и по итогам годовых периодов, когда уточняются объемы обязательств и средств СК
показатель срочной ликвидности отражает достаточность наиболее ликвидных активов для покрытия наиболее срочных страховых обяза-тельств, отраженных в виде резервов убытков (имеющихся обязательств) и резерва незарабо-танной премии (т.е. обязательств, которые могут возникнуть в течение рассматриваемого периода) денежные средства + кратко-срочные ценные бумаги / резерв незаработанной премии + резерв убытков без фиксированных нормативов, наи-лучшим является большее значение данного показателя
показатель критической ликвидности отра-жает достаточность наиболее ликвидных активов с учетом более рискованного с точки зрения воз-вратности вида активов - дебиторской задол-женности для покрытия срочных страховых обя-зательств, выраженных в виде технических ре-зервов и иных срочных обязательств в виде кре-диторской задолженности по краткосрочным зай-мам краткосрочная дебиторская за-долженность + денежные средства + краткосрочные ценные бумаги/ технические резервы + кредиторская задолженность + краткосрочные кредиты и займы без фиксированных нормативов, наи-лучшим является большее значение данного показателя
291 Приводимые значения оценки показателей являются ориентировочными, так как во многом зависят от индивидуальных факторов страховой деятельности каждой страховой компании.
1 2 3
показатель комплексной ликвидности отра-жает достаточность наиболее ликвидных, быст-рореализуемых и труднореализуемых активов (за исключением практически неликвидных - не-материальных активов, долгосрочной дебиторской задолженности, вложений в уставные капиталы других предприятий) для покрытия всех обязательств - страховых (выраженных в виде страховых резервов) и других обязательств - кредиторской задолженности и задолженности по кредитам и займам инвестиционные активы (кроме вложений в уставные капиталы других предприятий) + кратко-срочная дебиторская задолжен-ность + денежные средства / страховые резервы +кредиторская задолженность и займы наилучшим является большее значение данного показателя; предпочтительное значение > 0,5

Исходя из приведенного анализа, такими приоритетными направлениями явились  системы показателей, характеризующих деятельность АСК «Новый Днепр» в 1996-1998г.г.  оценка эффективности инвестиционной деятельности страховщика на

6.4. Показатели зависимости от перестрахо
сти, зависимость финансового состояния СК от пе вщиков характеризуют участие перестраховщиков в страховой деятельно- рестраховщиков и эффективность перестраховочной защиты
участие перестраховщиков в страховой премии отражает участие перестраховщиков в страховой деятельности через удельный вес премии, переданной в перестрахование страховая премия по рискам, пе-реданным в перестрахование / страховая премия - всего оптимальные пределы показателя - от 0,05 до 0,5
участие перестраховщиков в состоявшихся убытках, выплатах страхового возмещения и страховых сумм служит для оценки эффективности перестраховочной защиты путем сопоставления с показателем участия перестра-ховщиков в страховой премии доля перестраховщиков в стра-ховых выплатах (состоявшихся убытках292) / страховые выплаты (состоявшиеся убытки) - всего наилучшим является большее значение показателя; значительное превышение участия перестраховщиков в страховой премии над участием в страховых выплатах и состоявшихся убытках свидетельствует о неэффективности перестраховочной защиты, передаче в перестрахование менее рискованных объектов по сравнению с оставленными на собственном удержании и т.д.
292 Под состоявшимися убытками понимается сумма обязательств по выплате страхового возмещения, относящихся к рассматриваемому периоду. Сумма состоявшихся убытков включает оплаченные убытки, скорректированные на изменение резервов убытков.
1 2 3
Показатели участия перестраховщиков в страховых выплатах и состоявшихся убытках необходимо анализировать совместно с показателями анализа размеров дебиторской задолженности перестраховщиков по подлежащей возмещению доли убытков по рискам, переданным в перестрахование, так как реальное участие в выплатах может быть гораздо ниже отраженной доли участия в связи с невыполнением принятых перестраховщиками обязательств по возмещению доли убытков. Показатель определяется по видам страховой деятельности
показатели участия перестраховщиков в страховых резервах (незаработанной премии, убытков, по страхованию жизни) от-ражают зависимость способности СК к вы-полнению обязательств от надежности пере-страховщиков доля перестраховщиков в страхо-вых резервах / величина страховых резервов слишком высокое, близкое к 1, либо слишком низкое, близкое к 0, значение данного показателя является нежелательным. В первом случае, речь идет о чрезмерной за-висимости СК, а во втором - о недостаточной диверсифицированности принимаемых СК рисков. Оптимальным можно считать значение показателя между 0,15 и 0,5
доля комиссионного вознаграждения и тантьем по рискам, переданным в пере-страхование, в страховых взносах, пе-реданных в перестрахование, служат для определения эффективности перестрахо-вочной защиты с точки зрения покрытия рас-ходов на ведение дела прямого страховщика перестраховочной комиссией комиссионное вознаграждение и тантьемы по рискам, переданным в перестрахование / страховые взносы по рискам, переданным в перестрахование наилучшим является большее значение данного показателя; данный показатель подлежит сопоставлению с уровнем расходов на ведение дела в целом по страховой деятельности
показатель зависимости результата страховой и инвестиционной деятельности от доходов по перестрахованию
отражает степень участия перестраховщиков в результатах деятельности страховой компании, уточняет зависимость эффективности страхования от перестрахования комиссионное вознаграждение и тантьемы по рискам, переданным в перестрахование / технический результат от страховой и инве-стиционной деятельности оптимальным можно считать значение по-казателя в пределах не > 0,5
1 2 3
6.5. Показатели оценки страховых обязательств отражают достаточность сформированных страховых резервов по видам страхования для выполнения обязательств. Данная группа показателей рассчитывается только по итогам года и служит для оценки достоверности отражения страховых обязательств
отношение величины технических ре-зервов к нетто-премии отражает доста-точность сформированных технических ре-зервов (которые рассматриваются в данном случае как средства, соответствующие ве-личине технических резервов) по отношению к величине обязательств, выраженных в виде нетто-премии средняя величина технических резервов / нетто-премия предельные размеры норматива > 50% (в мировой практике > 100%). Представляется целесообразным для российских стра-ховщиков установить более низкий норма-тив, поскольку в зар

Соответствие деятельности страховщика по размещению средств страховых  инвестиционной деятельности и улучшить показатели её эффективности.  3.7. Сплетухов Ю.А. Анализ инвестиционной деятельности страховщиков, журнал

Оценка эффективности инвестиционной деятельности страховой компании ОАО "Надежность". Скачать. Страховые резервы как фактор развития инвестиционного потенциала страховщика.

Анализ банковской деятельности. Аудит, ревизия, контроль.  Этот показатель имеет приближаться к 1 (единицы) отношение инвестиционных вложений и денежных  Есть и другие показатели эффективности функционирования страховщиков.